औसत ट्रू रेंज (एटीआर) क्या है मतलब और उदाहरण और फॉर्मूला

एवरेज ट्रू रेंज (एटीआर) क्या है?

एवरेज ट्रू रेंज (एटीआर) एक तकनीकी विश्लेषण संकेतक है, जिसे मार्केट टेक्नीशियन जे. वेलेस वाइल्डर जूनियर ने अपनी किताब में पेश किया है। तकनीकी ट्रेडिंग सिस्टम में नई अवधारणाएं, जो उस अवधि के लिए परिसंपत्ति मूल्य की पूरी रेंज को विघटित करके बाजार की अस्थिरता को मापता है।मैं

ट्रू रेंज इंडिकेटर को निम्न में से सबसे बड़ा माना जाता है: करंट हाई कम करंट लो; वर्तमान उच्च का निरपेक्ष मूल्य पिछले बंद से कम; और वर्तमान का निरपेक्ष मान पिछले बंद से कम है। एटीआर तब एक चलती औसत है, जो आम तौर पर वास्तविक सीमाओं के 14 दिनों का उपयोग करती है।

सारांश

औसत ट्रू रेंज (एटीआर) तकनीकी विश्लेषण में उपयोग किया जाने वाला एक बाजार अस्थिरता संकेतक है।
यह आम तौर पर वास्तविक श्रेणी संकेतकों की एक श्रृंखला के 14-दिवसीय सरल चलती औसत से प्राप्त होता है।
एटीआर मूल रूप से कमोडिटी बाजारों में उपयोग के लिए विकसित किया गया था, लेकिन तब से इसे सभी प्रकार की प्रतिभूतियों पर लागू किया गया है।

औसत ट्रू रेंज के साथ अस्थिरता की गणना

औसत ट्रू रेंज (एटीआर) फॉर्मूला

एटीआर की गणना में पहला कदम सुरक्षा के लिए वास्तविक श्रेणी मूल्यों की एक श्रृंखला खोजना है। किसी दिए गए कारोबारी दिन के लिए किसी संपत्ति की कीमत सीमा केवल उसका उच्च ऋण कम है। इस बीच, वास्तविक सीमा अधिक व्यापक है और इसे इस प्रकार परिभाषित किया गया है:

$आरंभ {गठबंधन} और टीआर = पाठ {अधिकतम}[(H – L), text{Abs}(H – C_P),text{Abs}(L – C_P)] &ATR=bigg(frac1nbigg)sumlimits^{(n)}_{(i=1)}TR_i &textbf{where:} &TR_i=text{एक विशेष सच रेंज} &n=text{समयावधि नियोजित} end{संरेखित}$

औसत ट्रू रेंज (एटीआर) की गणना कैसे करें

अधिक ट्रेडिंग सिग्नल उत्पन्न करने के लिए व्यापारी 14 दिनों से कम अवधि का उपयोग कर सकते हैं, जबकि लंबी अवधि में कम ट्रेडिंग सिग्नल उत्पन्न करने की संभावना अधिक होती है।

उदाहरण के लिए, मान लें कि एक अल्पकालिक व्यापारी केवल पांच कारोबारी दिनों की अवधि में स्टॉक की अस्थिरता का विश्लेषण करना चाहता है। इसलिए, व्यापारी पांच-दिवसीय एटीआर की गणना कर सकता है। यह मानते हुए कि ऐतिहासिक मूल्य डेटा को रिवर्स कालानुक्रमिक क्रम में व्यवस्थित किया गया है, व्यापारी को वर्तमान उच्च माइनस वर्तमान निम्न का अधिकतम मूल्य, वर्तमान उच्च माइनस पिछले क्लोज का निरपेक्ष मूल्य और वर्तमान निम्न का निरपेक्ष मूल्य मिलता है। पिछले बंद को घटाएं। वास्तविक सीमा की ये गणना पांच सबसे हाल के कारोबारी दिनों के लिए की जाती है और फिर पांच-दिवसीय एटीआर के पहले मूल्य की गणना करने के लिए औसत होती है।

सबरीना जियांग द्वारा छवि © Investopedia 2020

एवरेज ट्रू रेंज (एटीआर) आपको क्या बताता है?

वाइल्डर ने मूल रूप से वस्तुओं के लिए एटीआर विकसित किया था, हालांकि संकेतक का उपयोग स्टॉक और इंडेक्स के लिए भी किया जा सकता है।सीधे शब्दों में कहें, उच्च स्तर की अस्थिरता का अनुभव करने वाले स्टॉक में एटीआर अधिक होता है, और कम अस्थिरता वाले स्टॉक में एटीआर कम होता है।

एटीआर का उपयोग बाजार तकनीशियनों द्वारा ट्रेडों में प्रवेश करने और बाहर निकलने के लिए किया जा सकता है, और यह एक ट्रेडिंग सिस्टम में जोड़ने के लिए एक उपयोगी उपकरण है। यह व्यापारियों को सरल गणनाओं का उपयोग करके किसी संपत्ति की दैनिक अस्थिरता को अधिक सटीक रूप से मापने की अनुमति देने के लिए बनाया गया था। संकेतक मूल्य दिशा को इंगित नहीं करता है; बल्कि इसका उपयोग मुख्य रूप से अंतराल के कारण होने वाली अस्थिरता को मापने और ऊपर या नीचे की चाल को सीमित करने के लिए किया जाता है। एटीआर गणना करने के लिए काफी सरल है और केवल ऐतिहासिक मूल्य डेटा की आवश्यकता है।

एटीआर आमतौर पर एक निकास विधि के रूप में उपयोग किया जाता है जिसे लागू किया जा सकता है चाहे प्रवेश निर्णय कैसे किया जाए। एक लोकप्रिय तकनीक को “चंदेलियर निकास” के रूप में जाना जाता है और इसे चक लेब्यू द्वारा विकसित किया गया था। आपके द्वारा व्यापार में प्रवेश करने के बाद से चंदेलियर निकास उच्चतम उच्चतम स्टॉक के नीचे एक पिछला पड़ाव रखता है। उच्चतम उच्च और स्टॉप स्तर के बीच की दूरी को एटीआर के कई गुना के रूप में परिभाषित किया गया है। उदाहरण के लिए, हम व्यापार में प्रवेश करने के बाद से एटीआर के मूल्य को उच्चतम उच्च से तीन गुना घटा सकते हैं।

सबरीना जियांग द्वारा छवि © Investopedia 2020

एटीआर एक व्यापारी को यह भी संकेत दे सकता है कि डेरिवेटिव बाजारों में किस आकार का व्यापार करना है। स्थिति को आकार देने के लिए एटीआर दृष्टिकोण का उपयोग करना संभव है जो एक व्यक्तिगत व्यापारी की जोखिम को स्वीकार करने की इच्छा के साथ-साथ अंतर्निहित बाजार की अस्थिरता के लिए खाता है।

औसत ट्रू रेंज (एटीआर) का उपयोग कैसे करें का उदाहरण

एक काल्पनिक उदाहरण के रूप में, मान लें कि पांच-दिवसीय एटीआर के पहले मूल्य की गणना 1.41 पर की जाती है और छठे दिन की वास्तविक सीमा 1.09 होती है। अनुक्रमिक एटीआर मूल्य का अनुमान एटीआर के पिछले मूल्य को एक से कम दिनों की संख्या से गुणा करके और फिर उत्पाद में वर्तमान अवधि के लिए सही सीमा जोड़कर लगाया जा सकता है।

इसके बाद, योग को चयनित समय सीमा से विभाजित करें। उदाहरण के लिए, ATR का दूसरा मान 1.35, या (1.41 * (5 – 1) + (1.09)) / 5 होने का अनुमान है। फिर सूत्र को संपूर्ण समयावधि में दोहराया जा सकता है।

जबकि एटीआर हमें यह नहीं बताता कि ब्रेकआउट किस दिशा में होगा, इसे क्लोजिंग प्राइस में जोड़ा जा सकता है, और जब भी अगले दिन का मूल्य उस मूल्य से ऊपर ट्रेड करता है तो ट्रेडर खरीद सकता है। यह विचार नीचे दिखाया गया है। ट्रेडिंग सिग्नल अपेक्षाकृत कम होते हैं, लेकिन आमतौर पर महत्वपूर्ण ब्रेकआउट पॉइंट होते हैं। इन संकेतों के पीछे तर्क यह है कि जब भी कोई कीमत सबसे हाल के बंद के ऊपर एटीआर से अधिक बंद होती है तो अस्थिरता में बदलाव होता है। लॉन्ग पोजीशन लेना शर्त लगा रहा है कि स्टॉक ऊपर की दिशा में आगे बढ़ेगा।

औसत ट्रू रेंज (एटीआर) की सीमाएं

एटीआर संकेतक का उपयोग करने के लिए दो मुख्य सीमाएं हैं। पहला यह है कि एटीआर एक व्यक्तिपरक उपाय है, जिसका अर्थ है कि यह व्याख्या के लिए खुला है। कोई एकल एटीआर मूल्य नहीं है जो आपको निश्चित रूप से बताएगा कि एक प्रवृत्ति उलटने वाली है या नहीं। इसके बजाय, प्रवृत्ति की ताकत या कमजोरी का अनुभव पाने के लिए एटीआर रीडिंग की तुलना हमेशा पहले की रीडिंग से की जानी चाहिए।

दूसरा, एटीआर केवल अस्थिरता को मापता है न कि किसी परिसंपत्ति की कीमत की दिशा। यह कभी-कभी मिश्रित संकेतों में परिणत हो सकता है, खासकर जब बाजार धुरी का अनुभव कर रहे हों या जब रुझान मोड़ पर हों। उदाहरण के लिए, प्रचलित प्रवृत्ति के एक बड़े कदम काउंटर के बाद एटीआर में अचानक वृद्धि कुछ व्यापारियों को यह सोचने के लिए प्रेरित कर सकती है कि एटीआर पुराने रुझान की पुष्टि कर रहा है; हालाँकि, यह वास्तव में ऐसा नहीं हो सकता है।