मध्यस्थता क्या है मतलब और उदाहरण

मध्यस्थता क्या है?

मध्यस्थता निवेशकों और दलालों के बीच या दलालों के बीच विवादों को सुलझाने का एक तंत्र है। इसकी देखरेख वित्तीय उद्योग नियामक प्राधिकरण (एफआईएनआरए) द्वारा की जाती है, और निर्णय अंतिम और बाध्यकारी होते हैं। मध्यस्थता मध्यस्थता से अलग है, जिसमें पार्टियां स्वैच्छिक समझौते तक पहुंचने के लिए बातचीत करती हैं, और निर्णय बाध्यकारी नहीं होते हैं जब तक कि सभी पक्ष उनसे सहमत न हों।

मध्यस्थता एक निवेशक शिकायत दर्ज करने के समान नहीं है, जिसमें एक निवेशक एक दलाल की ओर से गलत काम करने का आरोप लगाता है, लेकिन उस दलाल के साथ कोई विशिष्ट विवाद नहीं है, जिसके लिए निवेशक हर्जाना चाहता है।

मध्यस्थता कैसे काम करती है

व्यावहारिक रूप से, मध्यस्थता एक मुकदमे के समान है, लेकिन कम लागत और समय की प्रतिबद्धताओं के कारण सभी पक्षों के लिए बेहतर हो सकती है।

जब किसी निवेशक या ब्रोकर का FINRA के साथ पंजीकृत ब्रोकर के साथ कोई विशिष्ट विवाद होता है, तो वे FINRA के साथ एक दावा दायर कर सकते हैं जो कथित कदाचार और नुकसान की राशि की मांग करता है।

एफआईएनआरए तीन वित्तीय उद्योग पेशेवरों का एक पैनल नियुक्त करेगा, जब तक कि घायल पक्ष अन्यथा अनुरोध नहीं करता, प्रतिभूति उद्योग में नियोजित नहीं किया जाएगा। इसका उद्देश्य पूर्वाग्रह को खत्म करना है, लेकिन अगर किसी एक पक्ष को संदेह है कि पैनल का एक सदस्य पक्षपाती है, तो वे बदलाव का अनुरोध कर सकते हैं।

मध्यस्थता सुनवाई

$50,000 से कम के विवादों के लिए, व्यक्तिगत सुनवाई को आवश्यक नहीं माना जाता है; बल्कि, दोनों पक्ष लिखित सामग्री को एक एकल मध्यस्थ को प्रस्तुत करते हैं जो मामले का फैसला करता है। $50,000 से $100,000 तक के विवादों के लिए, एकल मध्यस्थ के साथ व्यक्तिगत सुनवाई सबसे आम है।

$100,000 से अधिक के विवादों के लिए, तीन मध्यस्थों के साथ व्यक्तिगत सुनवाई मानक हैं। निर्णय के लिए तीन-मध्यस्थ पैनल (अर्थात, दो लोग) का बहुमत आवश्यक है। मध्यस्थों को अपने निर्णय की व्याख्या करने की आवश्यकता नहीं है।

मध्यस्थता के लिए दाखिल करने वाले पक्ष स्वयं का प्रतिनिधित्व कर सकते हैं, या वे एक वकील रख सकते हैं। सामान्य तौर पर, मध्यस्थता पैनल अदालत प्रणाली की तुलना में कम औपचारिक होते हैं, इसलिए निवेशकों के पास खुद का प्रतिनिधित्व करते हुए भी सफल होने का एक उचित मौका होता है।

विशेष ध्यान

मध्यस्थता पैनल आवश्यक रूप से किसी विवाद में मांगी गई पूरी राशि का पुरस्कार नहीं देते हैं। उदाहरण के लिए, यदि कोई निवेशक अपने ब्रोकर के खिलाफ $38,000 के लिए दावा दायर करता है, तो पैनल निवेशक के पक्ष में निर्णय ले सकता है, लेकिन केवल 10,000 डॉलर का पुरस्कार दे सकता है।

बहुत सीमित परिस्थितियों को छोड़कर, मध्यस्थता के फैसले बाध्यकारी हैं और अपील के अधीन नहीं हैं। दूसरी ओर, एफआईएनआरए की मध्यस्थता प्रक्रिया बाध्यकारी नहीं है, जब तक कि दोनों पक्ष समझौते के लिए सहमत न हों।

पब्लिक इन्वेस्टर्स आर्बिट्रेशन बार एसोसिएशन ने अपने मध्यस्थता पैनल पर विविधता की कमी और पूर्वाग्रह और हितों के टकराव के खिलाफ सुरक्षा उपायों की कमी के लिए एफआईएनआरए की आलोचना की है। नियामक ने तर्क दिया है कि ये आलोचनाएं गलत हैं, खासकर मध्यस्थों की उम्र पर ध्यान केंद्रित करना।

अपनी सेवा की शर्तों में, अधिकांश दलालों को निवेशकों को अदालत में जाने के बजाय संभावित विवादों को निपटाने के लिए अनिवार्य मध्यस्थता के लिए सहमत होने की आवश्यकता होती है। चूंकि एफआईएनआरए का मध्यस्थता पर एकाधिकार है, इसलिए संगठन के पैनल कई निवेशकों का एकमात्र सहारा हैं।